Fiscale aspecten bij SamenSterk Vastgoed

Zakelijke crowdfunding heeft zich de afgelopen jaren ontwikkeld tot een prominente financieringsvorm in Nederland. Het stelt ondernemers, projectontwikkelaars en investeerders in staat om financieringsbehoeften te vervullen via alternatieve kanalen. Deze groeiende populariteit heeft echter ook aandacht getrokken van de Belastingdienst, wat betekent dat zowel investeerders als ontvangers rekening moeten houden met de fiscale implicaties.

Fiscale Gevolgen van Crowdfunding Leningen

Bij leningen via crowdfunding ontvangt de geldgever rente als vergoeding, terwijl de geldlener deze rente aftrekt van zijn inkomsten of winst. De fiscale behandeling van deze transacties is afhankelijk van de context:

• Voor de geldgever:
  • Als het verstrekken van de lening onderdeel is van de normale bedrijfsvoering, valt de rente in de categorie winst uit onderneming.
  • Indien dit niet het geval is, wordt de lening doorgaans behandeld als een belegging in Box 3 van de inkomstenbelasting, waarbij de vordering wordt gewaardeerd naar de economische waarde.

• Voor de geldlener:
  • Betaalde rente gaat ten laste van de winst als de lening wordt gebruikt voor zakelijke doeleinden.
  • Voor persoonlijke leningen wordt de schuld opgenomen in Box 3 van de inkomstenbelasting.

Bij specifieke leningen, zoals achtergestelde converteerbare leningen, kunnen de fiscale gevolgen complexer zijn, afhankelijk van de conversiewaarde en het moment waarop de lening wordt omgezet in aandelen.

Fiscale Aspecten van Crowdfunding via Aandelen

Bij investeren in aandelen via crowdfunding wordt de geldgever mede-eigenaar van een onderneming. Dit brengt specifieke fiscale overwegingen met zich mee:

• Voor de geldgever:
  • Ontvangen dividend behoort tot de winst als de participatie onderdeel is van de normale bedrijfsvoering.
  • Bij een participatie van meer dan 5% (aanmerkelijk belang) wordt het dividend en eventuele winst uit aandelentransacties belast in Box 2. Bij kleinere participaties valt dit in Box 3.
• Voor de geldlener:
  • Betaald dividend gaat ten laste van het vermogen, maar niet van de winst.
  • Voor ondernemingen met een deelname van meer dan 5% valt het dividend in de deelnemingsvrijstelling.

Fiscale Gevolgen van Een Financiële Bijdrage met Tegenprestatie

Bij deze vorm van crowdfunding koopt de geldgever in feite een product of dienst vooruit. Dit brengt verschillende fiscale verplichtingen met zich mee:

• Voor de geldlener:
  • Bij een gelijkwaardige transactie is er sprake van een zakelijke handeling en moet BTW worden afgedragen.
  • Is de tegenprestatie symbolisch of afwezig, dan kan de ontvangen bijdrage als een gift worden beschouwd. In dat geval kan schenkbelasting verschuldigd zijn, afhankelijk van het bedrag en de context.

De fiscale aspecten van crowdfunding zijn veelzijdig en afhankelijk van de gekozen financieringsvorm. Binnen het concept van de Investeringswijk speelt dit een belangrijke rol:

1. Bij leningen: Het wijkfonds kan leningen verstrekken aan duurzame projecten in de wijk, waarbij beleggers rente ontvangen en deze inkomsten correct fiscaal moeten verwerken.
2. Bij aandelen: Bewoners die aandelen kopen in het wijkfonds worden mede-eigenaar en moeten rekening houden met de fiscale behandeling van dividend en eventuele waardestijgingen.
3. Bij financiële bijdragen: Symbolische bijdragen of voorverkoopacties voor specifieke projecten, zoals community centers, kunnen BTW-verplichtingen of schenkbelasting met zich meebrengen.

Deze inzichten bieden een solide basis voor zowel beleggers als ontvangers om verantwoord en fiscaal efficiënt deel te nemen aan de Investeringswijk. Door de samenwerking met deskundige platforms wordt ervoor gezorgd dat alle deelnemers goed geïnformeerd zijn over hun fiscale verplichtingen.

Binnen het concept van de Investeringswijk zijn deze fiscale aspecten direct van toepassing op de verschillende financieringsvormen die het wijkfonds aanbiedt. Hier is een samenvatting van hoe dit zich vertaalt naar de praktijk:

1. Leningen voor Projectfinanciering:
   • Beleggers die leningen verstrekken aan het wijkfonds ontvangen rente als vergoeding. Deze rente moet correct fiscaal worden verwerkt, afhankelijk van of de lening wordt beschouwd als zakelijke activiteit of persoonlijke belegging.
   • Het wijkfonds kan renteaftrek claimen voor leningen die worden ingezet voor de financiering van wijkprojecten, zoals de bouw van community centers of de installatie van zonnepanelen.
2. Aandelenparticipatie door Bewoners:
   • Bewoners die aandelen kopen in het wijkfonds worden mede-eigenaren en ontvangen dividend op basis van de winst van het fonds. Dit dividend valt fiscaal in Box 2 of Box 3, afhankelijk van de omvang van de participatie.
   • Het wijkfonds zelf kan de fiscale voordelen van de deelnemingsvrijstelling benutten, afhankelijk van de structuur van de aandeelhouders.
3. Bijdragen met Tegenprestatie:
   • Bij voorverkoopacties of symbolische bijdragen, zoals investeringen in de aanleg van parken of de bouw van clubhuizen, kunnen BTW-verplichtingen of schenkbelasting aan de orde zijn. Het wijkfonds moet hier rekening mee houden in zijn financiële planning en administratie.

Door deze fiscale aspecten zorgvuldig te integreren in de structuur van het wijkfonds, wordt ervoor gezorgd dat zowel beleggers als het fonds zelf optimaal kunnen profiteren van de beschikbare financiële en fiscale voordelen. Dit maakt de Investeringswijk niet alleen een sociaal en economisch, maar ook fiscaal verantwoord initiatief.